會(huì)開了，通知下了。整治現(xiàn)金貸的“尚方寶劍”，終于來了！

就在今天（12月1日），央行聯(lián)合銀監(jiān)會(huì)正式下發(fā)《關(guān)于規(guī)范整頓“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)的通知》，對網(wǎng)絡(luò)小額貸款的清理整頓工作全面開市了。

通知中指出，“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)快速發(fā)展，在滿足部分群體正常消費(fèi)信貸需求方面發(fā)揮了一定作用，但過度借貸、重復(fù)授信、不當(dāng)催收、畸高利率、侵犯個(gè)人隱私等問題十分突出，存在著較大的金融風(fēng)險(xiǎn)和社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)隱患。

我們摘取了文件中的七大重點(diǎn)要求：

1、關(guān)于新設(shè)機(jī)構(gòu)：小額貸款公司監(jiān)管部門暫停新批設(shè)網(wǎng)絡(luò)(互聯(lián)網(wǎng))小額貸款公司。

2、關(guān)于批準(zhǔn)開業(yè)：暫停新增批小額貸款公司跨省(區(qū)、市)開展小額貸款業(yè)務(wù)；已經(jīng)批準(zhǔn)籌建的，暫停批準(zhǔn)開業(yè)。對于不符合相關(guān)規(guī)定的已批設(shè)機(jī)構(gòu)，要重新核查業(yè)務(wù)資質(zhì)。

3、關(guān)于不當(dāng)催收：各類機(jī)構(gòu)或委托第三方機(jī)構(gòu)均不得通過暴力、恐嚇、侮辱、誹謗、騷擾等方式催收貸款。

4、關(guān)于畸高利率：各類機(jī)構(gòu)以利率和各種費(fèi)用形式對借款人收取的綜合資金成本應(yīng)符合最高人民法院關(guān)于民間借貸利率的規(guī)定。

5、關(guān)于過度借貸：各類機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)遵守“了解你的客戶”原則，充分保護(hù)金融消費(fèi)者權(quán)益，不得以任何方式誘致借款人過度舉債，陷入債務(wù)陷阱。

6、關(guān)于資金來源：加強(qiáng)小額貸款公司資金來源審慎管理。禁止以任何方式非法集資或吸收公眾存款。禁止通過互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)或地方各類交易場所銷售、轉(zhuǎn)讓及變相轉(zhuǎn)讓本公司的信貸資產(chǎn)。禁止通過網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)融入資金。以信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、資產(chǎn)證券化等名義融入的資金應(yīng)與表內(nèi)融資合并計(jì)算。

7、關(guān)于個(gè)人隱私：各類機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)客戶信息安全保護(hù)，不得以“大數(shù)據(jù)”為名竊取、濫用客戶隱私信息，不得非法買賣或泄露客戶信息。

值得注意是，《通知》對現(xiàn)金貸的整頓頗為嚴(yán)格，傳統(tǒng)意義上的無指定用途、無特定場景依托的現(xiàn)金貸將不復(fù)存在。同時(shí)，《通知》也斬?cái)嚆y行“輸血”網(wǎng)絡(luò)小貸的一大路徑，未來以現(xiàn)金貸為基礎(chǔ)資產(chǎn)發(fā)行的（類）證券化產(chǎn)品，銀行將不得以各類方式參與投資。

銀監(jiān)會(huì)通報(bào)會(huì)來了

銀監(jiān)會(huì)也在12月1日就近期監(jiān)管工作重點(diǎn)召開通報(bào)會(huì)，會(huì)上，就外界關(guān)心的現(xiàn)金貸、資管新規(guī)、銀行股權(quán)管理辦法等熱點(diǎn)問題作出回應(yīng)。特別是就現(xiàn)金貸問題，銀監(jiān)會(huì)首度發(fā)聲表示，要將對現(xiàn)金貸的整頓納入互聯(lián)網(wǎng)金融專項(xiàng)整治工作中，并按照四個(gè)維度、七大原則開展現(xiàn)金貸整頓工作。

以下是券商中國記者梳理的本次通報(bào)會(huì)要點(diǎn)：

談現(xiàn)金貸整頓：四個(gè)維度、七大原則

關(guān)鍵要點(diǎn)：持牌經(jīng)營、傳統(tǒng)現(xiàn)金貸將不復(fù)存在、斬?cái)嚆y行“輸血”路徑

所謂現(xiàn)金貸，通常指無交易場景依托、無指定用途和無客戶限定的小額資金出借業(yè)務(wù)，它的特點(diǎn)是金額小、期限短、利率高、無抵押。但本次新規(guī)落地后，現(xiàn)金貸將不復(fù)存在。

《通知》中要求，暫停發(fā)放無特定場景依托、無指定用途的網(wǎng)絡(luò)小額貸款，逐步壓縮存量業(yè)務(wù)，限期完成整改。禁止發(fā)放“校園貸”和“首付貸”。禁止發(fā)放貸款用于股票、期貨等投機(jī)經(jīng)營。

銀監(jiān)會(huì)普惠金融部副主任馮燕在同一天召開的銀監(jiān)會(huì)通報(bào)會(huì)上表示，下一步，在前期P2P現(xiàn)金貸業(yè)務(wù)整治的基礎(chǔ)上相關(guān)部門要按照疏堵結(jié)合、標(biāo)本兼治的原則，多管齊下，綜合治理。在機(jī)構(gòu)層面主要是從糾偏網(wǎng)絡(luò)小貸、規(guī)范持牌金融機(jī)構(gòu)合作行為、完善P2P現(xiàn)金貸業(yè)務(wù)，以及打擊取締非持牌放貸機(jī)構(gòu)等四個(gè)維度進(jìn)行規(guī)范。同時(shí)按照問題導(dǎo)向原則，以負(fù)面清單的形式，在業(yè)務(wù)層面主要從降低高息費(fèi)，打擊不當(dāng)催收、嚴(yán)禁多頭借貸、以貸養(yǎng)貸、高杠桿和加強(qiáng)客戶信息保護(hù)等方面來進(jìn)行規(guī)范。

馮燕進(jìn)一步表示，現(xiàn)金貸整治工作將按照以下七項(xiàng)原則推進(jìn)：

一是要求發(fā)放貸款主體必須持有放貸業(yè)務(wù)的相關(guān)牌照，對于沒有經(jīng)過批準(zhǔn)的從事非法放貸業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)要進(jìn)行嚴(yán)厲打擊和取締。

二是各類機(jī)構(gòu)對以利率和各種費(fèi)用的形式對借款人收取的綜合資金成本，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格執(zhí)行最高法院關(guān)于民間借貸的利率規(guī)定，禁止發(fā)放違反有關(guān)利率規(guī)定的貸款�！锻ㄖ�》還要求，各類機(jī)構(gòu)向借款人收取的綜合資金成本應(yīng)統(tǒng)一折算為年化形式，各項(xiàng)貸款條件以及逾期處理等信息應(yīng)在事前全面、公開披露。

三是各類機(jī)構(gòu)或委托的第三方機(jī)構(gòu)不得通過暴力、恐嚇、侮辱、誹謗、騷擾等方式催收貸款。

四是各地小貸公司監(jiān)管部門不得新批設(shè)網(wǎng)絡(luò)小貸公司，不得新增批小額貸款公司跨省（區(qū)、市）開展小額貸款業(yè)務(wù)；另外，《通知》對存量公司也作出規(guī)范，要求已經(jīng)批準(zhǔn)籌建的，暫停批準(zhǔn)開業(yè)。對于不符合相關(guān)規(guī)定的已批設(shè)機(jī)構(gòu)，要重新核查業(yè)務(wù)資質(zhì)。

五是各類機(jī)構(gòu)要遵守“了解你的客戶”原則，充分保護(hù)金融消費(fèi)者權(quán)益，不得以任何方式誘致借款人過度舉債；不得向無收入來源的借款人發(fā)放貸款，單筆貸款的本息費(fèi)債務(wù)總負(fù)擔(dān)應(yīng)明確設(shè)定金額上限，貸款展期次數(shù)一般不超過2次。

六是各類機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持審慎經(jīng)營原則，全面考慮信用記錄的缺失、共債、欺詐等因素的影響，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防控，不得多頭借貸、重復(fù)授信、以貸養(yǎng)貸；《通知》還要求，各類機(jī)構(gòu)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控，謹(jǐn)慎使用“數(shù)據(jù)驅(qū)動(dòng)”的風(fēng)控模型，不得以各種方式隱匿不良資產(chǎn)。

七是要求各類機(jī)構(gòu)要對客戶信息進(jìn)行保護(hù)，不得濫用客戶隱私信息，不得非法買賣或泄露客戶個(gè)人信息。

加強(qiáng)小貸公司資金來源審慎管理也是一項(xiàng)要求，具體來說，禁止通過互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)或地方各類交易場所銷售、轉(zhuǎn)讓及變相轉(zhuǎn)讓本公司的信貸資產(chǎn)。禁止通過網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)融入資金。以信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、資產(chǎn)證券化等名義融入的資金應(yīng)與表內(nèi)融資合并計(jì)算，合并后的融資總額與資本凈額的比例暫按當(dāng)?shù)噩F(xiàn)行比例規(guī)定執(zhí)行，各地不得進(jìn)一步放寬或變相放寬小額貸款公司融入資金的比例規(guī)定。

《通知》除了對網(wǎng)絡(luò)小貸公司予以規(guī)范外，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)從事現(xiàn)金貸業(yè)務(wù)也在整治之列，特別是對于“助貸”模式，《通知》要求銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)不得接受無擔(dān)保資質(zhì)的第三方機(jī)構(gòu)提供增信服務(wù)以及兜底承諾等變相增信服務(wù)，應(yīng)要求并保證第三方合作機(jī)構(gòu)不得向借款人收取息費(fèi)；

此外，值得注意的是，此前不少從事現(xiàn)金貸的網(wǎng)絡(luò)小貸公司的一大資金來源，就是通過發(fā)行資產(chǎn)證券化產(chǎn)品，吸收銀行資金，以后這一“輸血”路徑也將被斬?cái)��！锻ㄖ�》要求，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)及其發(fā)行、管理的資產(chǎn)管理產(chǎn)品不得直接投資或變相投資以“現(xiàn)金貸”、“校園貸”、“首付貸”等為基礎(chǔ)資產(chǎn)發(fā)售的（類）證券化產(chǎn)品或其他產(chǎn)品。

談資管新規(guī)：理財(cái)監(jiān)管制度旨在實(shí)現(xiàn)新舊規(guī)則的有序銜接和平穩(wěn)過渡

關(guān)鍵要點(diǎn)：十分重視市場影響、實(shí)現(xiàn)平穩(wěn)過渡、理財(cái)增速下降“兇猛”

近日，央行等多部委聯(lián)合發(fā)布的《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見（征求意見稿）》（下稱“《指導(dǎo)意見》”）正處在廣泛向社會(huì)征求意見階段。下一步《指導(dǎo)意見》正式發(fā)布后，“三會(huì)”將會(huì)在此基礎(chǔ)上各自出臺(tái)相關(guān)資管監(jiān)管制度。

銀監(jiān)會(huì)創(chuàng)新部副主任黃晉波表示，在統(tǒng)一的資管產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)規(guī)制框架下，銀監(jiān)會(huì)正在根據(jù)《指導(dǎo)意見》的總體原則，同步修訂完善關(guān)于銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的監(jiān)管制度，提出相應(yīng)的監(jiān)管要求，擬待《指導(dǎo)意見》正式出臺(tái)后，作為配套實(shí)施細(xì)則擇機(jī)發(fā)布實(shí)施。

對于外界擔(dān)心的理財(cái)監(jiān)管制度落地后是否會(huì)對市場造成沖擊，他強(qiáng)調(diào)，在《指導(dǎo)意見》和理財(cái)監(jiān)管制度的研究制定過程當(dāng)中，監(jiān)管部門一直十分重視市場影響評估工作，注重與市場的充分溝通交流，廣泛征求吸收意見和建議，旨在實(shí)現(xiàn)新舊規(guī)則的有序銜接和平穩(wěn)過渡。

隨著年初以來針對的理財(cái)、同業(yè)、影子銀行等領(lǐng)域的強(qiáng)監(jiān)管措施的持續(xù)，資管行業(yè)中的“大戶”銀行理財(cái)就此終結(jié)狂飆突進(jìn)的時(shí)代。銀監(jiān)會(huì)在會(huì)上公布的最新數(shù)據(jù)顯示，今年銀行理財(cái)增速降幅“兇猛”。今年前十月，理財(cái)產(chǎn)品增速降到4.7%，比去年同期下降了26.5個(gè)百分點(diǎn)，同業(yè)理財(cái)尤其明顯，今年已經(jīng)累計(jì)凈減少2.7萬億元。

對于強(qiáng)監(jiān)管下銀行理財(cái)遭遇如此明顯的降溫，黃晉波表示，相比理財(cái)業(yè)務(wù)表現(xiàn)出的規(guī)模和增速變化，銀監(jiān)會(huì)更加關(guān)注理財(cái)業(yè)務(wù)的合規(guī)性、審慎性與可持續(xù)發(fā)展性。下一步，銀監(jiān)會(huì)將繼續(xù)加大跨部門合作力度，不斷加強(qiáng)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)管，推動(dòng)理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)范、健康、可持續(xù)發(fā)展。

談股權(quán)管理：嚴(yán)格杜絕股權(quán)代持、隱形股東

關(guān)鍵要點(diǎn)：識別最終受益人、穿透監(jiān)管

銀監(jiān)會(huì)近日發(fā)布的《商業(yè)銀行股權(quán)管理辦法》正在公開征求意見，辦法要求，同一投資人及其關(guān)聯(lián)方、一致行動(dòng)人作為主要股東入股商業(yè)銀行的數(shù)量不得超過2家，或控制商業(yè)銀行的數(shù)量不得超過1家。另外，針對金融產(chǎn)品持股同樣做出了限制：同一管理人持有的金融產(chǎn)品持有銀行股份不得超過5%。

對此，銀監(jiān)會(huì)審慎規(guī)制局局長肖遠(yuǎn)企稱，辦法總的原則就是通過穿透監(jiān)管，識別股權(quán)的最終受益人，使之陽光化，露出水面，嚴(yán)格監(jiān)管和杜絕股權(quán)代持有、隱形股東的情況。不管關(guān)聯(lián)、代持還是隱形股東，最重要的就是要找到誰是最終受益人，最終受益人就要承擔(dān)股東的責(zé)任。

“我們的目標(biāo)就是進(jìn)一步加強(qiáng)對銀行股權(quán)、股東的管理，通過穿透的原則識別出最終受益人，要求其真正履行股東的責(zé)任和義務(wù)。”肖遠(yuǎn)企稱。

談處罰：受罰機(jī)構(gòu)累計(jì)罰沒資金6.67億元

關(guān)鍵要點(diǎn)：新發(fā)大案要案減少、市場亂象得到遏制、上追兩級

11月30日，民生銀行因“30億假理財(cái)案”收到北京銀監(jiān)局“天價(jià)”罰單，對民生銀行北京分行給予的合計(jì)2750萬元行政罰款不僅刷新了銀監(jiān)系統(tǒng)的處罰紀(jì)錄，也是11月以來的第二張千萬級罰單。

最新數(shù)據(jù)顯示，今年前十個(gè)月，銀監(jiān)會(huì)系統(tǒng)做出行政處罰決定2617件，處罰銀行金融機(jī)構(gòu)1486家，罰款合計(jì)5.92億元，沒收違法所得0.75億元，罰沒合計(jì)6.67億元，處罰責(zé)任人1096人，罰款金額2440萬元，取消130人一定期限直至終身的董事、高管人員任職資格，禁止49人一定期限直至終身從事銀行業(yè)工作。

肖遠(yuǎn)企稱，今年年初，銀監(jiān)會(huì)推出了“三三四”、“十個(gè)亂象”等整治工作，對整治過程當(dāng)中存在的問題，堅(jiān)持邊查邊糾、立查立改的原則，毫不含糊。市場亂象高發(fā)頻發(fā)的勢頭有所遏制，今年新發(fā)的大案要案大幅度減少，大家比較關(guān)注的這些所謂的案件，大部分都是成案、舊案。

“通過整治，銀行業(yè)過去不規(guī)范的經(jīng)營秩序得到恢復(fù)，些非法業(yè)務(wù)、高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)得到了整治，市場秩序趨于有序。防范風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)有所增強(qiáng)。”肖遠(yuǎn)企稱。

銀監(jiān)會(huì)現(xiàn)場檢查局副局長喻劍萍表示，在對銀行進(jìn)行行政處罰時(shí)，銀監(jiān)會(huì)本著上追兩級的原則，即對違規(guī)機(jī)構(gòu)向上追責(zé)兩級主管機(jī)構(gòu)及其相關(guān)負(fù)責(zé)人一并受罰。

談回歸主業(yè)：銀行發(fā)展其他業(yè)務(wù)必須是為了支持主業(yè)

關(guān)鍵要點(diǎn)：資產(chǎn)由表外轉(zhuǎn)向表內(nèi)、同業(yè)業(yè)務(wù)持續(xù)萎縮

肖遠(yuǎn)企稱，今年以來，銀監(jiān)會(huì)采取了一系列的監(jiān)管措施，目前看銀行業(yè)出現(xiàn)了一些新變化。銀行業(yè)回歸本源、專注主業(yè)的效果有所顯現(xiàn)。

變化主要體現(xiàn)在銀行表內(nèi)業(yè)務(wù)的重新崛起和表外業(yè)務(wù)的沒落。數(shù)據(jù)顯示，今年前十月，銀行業(yè)新增貸款12.2萬億元，比去年同期多增1.5萬億元；今年前十個(gè)月的新增資產(chǎn)中有79.5%是新增貸款，這一占比比去年同期高出35.2個(gè)百分點(diǎn)。

“貸款是商業(yè)銀行最主要和傳統(tǒng)的資產(chǎn)，上述數(shù)據(jù)可以看出，銀行業(yè)回歸本源、專注主業(yè)的效果在貸款的增量和占比上得到了充分體現(xiàn)。”肖遠(yuǎn)企說。

同時(shí)，銀行業(yè)持續(xù)收縮同業(yè)業(yè)務(wù)。截至10月末，同業(yè)資產(chǎn)和同業(yè)負(fù)債分別比年初減少3.4萬億元和1.4萬億元。表外業(yè)務(wù)增速由過去每年50%以上降到十月末的16.1%。

肖遠(yuǎn)企強(qiáng)調(diào)，銀行從事非主流業(yè)務(wù)要圍繞、聚焦支持主業(yè)發(fā)展，也就是說，發(fā)展其他業(yè)務(wù)也可以，但必須是為了支持主業(yè)發(fā)展，“否則就是我們不鼓勵(lì)、不支持的對象”。